미국 금리인상 예고 2023년 최소 5% 이상

미국 금리인상 예고 2023년 최소 5% 이상

미국 현지시간 2일 미국 중앙은행Fed 의장 제롬 파월은 금리 인상 속도 조절을 언급하였지만 최종 금리는 더욱더 높아질 것이고 금리 인상 중지를 논하는 것 시기상조입니다. 라고 대화하며 지속적인 미국 금리인상을 예고하였습니다. 미국은 현지시간 11월 2일 4연속 자이언트 스텝0.75 금리 인상하며 4가 되었습니다. 한국도 현재 기준금리가 3이며, 11월 24일 한미 금리차를 극복하고 물가를 잡기 위해 추가로 기준금리를 올릴 가능성이 아주 높아졌다.

4연속 0.75 기준금리를 올린 미국은 12월 FOMC연방공개시장위원회 정례회의에서 기준금리 인상폭을 0.5 빅 스텝을 할 가능성이 아주 높다.

미래에셋가치주포커스20

1개월 손실률 2.15 기록하며 선방했다. 채권 투자로 안정되는 수익을 추구하면서 가치주를 일부 편입해 추가 수익을 내는 계획을 펼치는 상품입니다. 탄탄한 비즈니스 모델을 보유하고 기술력, 특허, 라이선스, 원가우위 등을 통해 경쟁력을 갖춰 길게 볼 때 기업가치가 꾸준히 오를 것으로 예상되는 기업을 주로 담는다. 자기자본이익률ROE, 주당순이익EPS 성장률, 순부채비율, 배당 성향, PER, PBR 등 주요 지표도 꼼꼼하게 확인한 뒤 편입 대상 종목을 선정합니다.

KB 가치배당 20

1개월 손실률 2.59를 기록하며 선방했다. 국공채와 저검토 심사 배당주를 주로 담는다. 5월 23일 기준 주식 투자분은 주로 금융, 전기전자, 화학, 서비스업 등에 속하는 종목을 담았다.

미래에셋다이와일본밸류중소형, 삼성유럽ESG, 삼성티로프라이스글로벌밸류

해외 가치주에 투자하는 상품 중에서는 ‘미래에셋다이와일본밸류중소형’ ‘삼성유럽ESG’ ‘삼성티로프라이스글로벌밸류’가 최근 1개월 동안 2~4%대 손실률을 기록하며 방어력을 뽐냈다.

미래에셋다이와일본밸류중소형은 이름 그대로 일본 중소형 가치주를 담는다. 삼성유럽ESG는 유럽 가치주와 배당주, 삼성티로프라이스글로벌밸류는 글로벌 우량 가치주에 분리 투자합니다.

외국인 순매수 순위

가치주 중 외국인 투자자 매수세가 이어지는 종목을 매수하는 전략도 효과를 낼 있습니다. 외국인은 한국 증시 움직임에 큰 영향을 미치는 존재로 통상 외국인 매수세는 호재로 해석됩니다. 외국인 투자자는 6월 한국 주식을 순매도하면서도 PER, PBR이 낮은 가치주를 사들이고 있습니다. 한국거래소에 의하면 6월 초부터 6월 22일까지 외국인 순매수 1위를 기록한 종목은 우리금융지주다. 금리 인상에 힘입어 2분기에 분기 기준 최대 실적이 기대된다는 평을 받는 종목입니다.

지난해에 이어 올해도 중간배당을 실시하기로 하는 등 배당에도 적극 나선다. 우리금융지주 외에도 KTG3위, KT4위, 에쓰오일10위, 기아13위, 고려아연18위 등 PER, PBR이 낮은 종목이 여럿 상위권에 이름을 올렸습니다.

펀드, ETF

가치주에 투자하고 싶지만 어떤 종목을 우량 가치주로 봐야 할지 막막하거나 종목을 선정하기 귀찮다면 펀드나 ETF 매수가 대안이 될 있습니다. 금융정보업체 에프앤가이드에 의하면 최근 1개월 동안 가치주 펀드 설정액은 265억원 늘었다6월 21일 기준. 같은 기간 2차전지, 바이오, 인터넷, 게임 등 혁신 산업에 주로 투자하는 뉴딜 펀드 설정액은 142억원 감소했다. 4차산업 펀드는 72억원 느는 데 그쳤다.

투자의 방향성

미국은 불과 8개월 만에 기준금리가 0.25에서 4까지 16배가 올랐습니다. 한국은 기준금리가 0.5에서 미국보다. 먼저 금리 인상을 단행하여 1년 3개월 만에 3로 기준금리가 올라 6배가 인상되었습니다. 주식시장은 경기지표를 선반영 하기 때문에 이미 30가량 하락 하였고 개별 종목으로는 50 이상 하락한 종목이 수두룩 합니다. 부동산 시장 특히 아파트 주택시장의 침체는 가속 되고 있으며 부동산은 기준금리를 1년 정도의 시차를 두고 반영하기 때문에 지금은 부동산 하락의 초입이라고 봐도 무방합니다.

금리가 높아짐에 따라 대출 예금 금리가 높은 상태에서 지금은 대출을 급속도로 줄이고 현금을 확보해 두었다가 기준금리를 더 이상 올리지 않을 때 주식시장에 들어가는 것이 가장 좋은 투자 방향이라고 생각합니다.

자주 묻는 질문